台灣旅行業財務問題管理之研究

旅行業的服務包山包海，運作可大可小，以規模型態來講，以中小企業居多。旅行業是旅行者重要的通路，本身也是過路財神。代收轉付進出的機票款、服務安排款項及旅遊團費等頗為大量，年營業額（以總額法 舉例）數億、數十億的業者比比皆是，且大都先收費後服務，旅行業轉付的款項，除了機票款的信用時間較短外，旅遊六大要素『食、住、行、遊、購、娛』等各項應付的帳款，按慣例均可信用賒購，尤其是應付的旅遊團費常累積至天文數字，雖然不至發生像生產事業的『存貨』困擾，公司再大也可能發生類似的『存帳』問題，甚至發生「資產虛增、負債虛減」的財務黑洞，過去台灣數家大型躉售業者的殞落應是這種現象造成。就是世界最大的途易旅遊集團TUI的子公司在2011年年初亦曾發生這種類似困擾的新聞事件 ；無獨有偶地，據路透社報導，歐洲第二大旅遊公司Thomas Cook在2011年年底面臨財務危機，被迫向銀行團取得20億英鎊的融資以過冬。 累積的大量資金極易因管理階層的企圖心造成信用擴張的危機，如果再貪圖轉投資的利潤，併購企業、購買房地產或其他風險性投資，遇到景氣翻轉、政治動盪、投資失利或外幣匯兌損失，常造成大型業者急難性的創傷。『財務管理』是企業經營的首要課程，重視『財務問題管理』，不是一句口號，也不僅僅是盯好銀行存款，更要知道怎樣重視，應該重視什麼？就企業的發展而言，增加收入、減少開支（開源節流）正是財務管理的價值所在。